大摩：降中国海外发展(00688)目标价至14.8港元 维持“增持”评级

智通财经APP获悉，摩根士丹利发表研究报告，将中国海外发展(00688)2024年核心盈利预测下调10%，并调低2025年预测9%，又将2026年预测下调7%。目标价则下调3.9%，由15.4港元降至14.8港元，维持“增持”评级。

大摩发表研究报告指，鉴于楼价持续下跌，考虑到中国海外发展利润率下降和销售增长疲软的因素，将集团今年合约销售额预测下调10%，至2764亿元人民币。另外，该行将2024至26年的毛利率预测下调0.4、1.3、2.2个百分点，分别至19.3%、17.7% 和21.1%。