花旗：降华润电力(00836)目标价至17.3元 予“买入”评级

智通财经APP获悉，花旗集团发表研究报告称，重申予华润电力(00836)“买入”评级，目标价由17.5元下调至17.3元。

花旗预计，华润电力于下半年的标准煤成本下调至每吨30元至50元人民币，同时华润电力承诺2018年收益率为6.1%。该行将华润电力2018至20年纯利预测上调1.4%至3.5%，反映更多贡献来自风电场。不过花旗下调华润电力的目标价1.14%，反映集团的风电场延迟获得政府资助。

花旗称，华润电力于上半年拥有840MW新产能，包括782MW来自风电场及58MW来自太阳能电场。该行预计2018至20年将会增加再生能源容量逾1500MW，当中逾90%来自风电场。

花旗表示，今年华润电力资本开支为182亿元，66%用于再生能源发电场。该行预计2020年底，集团将会拥有逾25%容量来自再生能源。