野村：维持港铁(00066)“买入”评级 下调目标价至53.2港元

智通财经APP获悉，野村发布报告称，维持港铁(00066)“买入”评级，目标价由56.6港元降至53.2港元。

该行表示，港铁服务于12月初恢复正常，认为目前是时候可以重新检讨盈利预期。7-11月期间，客运量下跌14%，同时租务收入的影响也会延至明年，故调整客运预期，今年下半年由跌2%增至跌13%，明年由升5%降至无增长。2021年由升2.5%上调至升6%，今年的零售续租租金预测由跌1%及持平，明年由无升跌调整至跌5%。

该行称，降其2019-2021年基本每股盈利预测各14%，基本盈利相信有同比轻微增长，主要是来自物业收入。更重要的是，该行相信公司可以维持派息政策，因其自由现金流仍然正面，估算派息与去年持平。