大和：续升友邦保险(01299)目标价2.8%至108元 维持“买入”评级

智通财经APP获悉，大和发表报告引述友邦（01299）管理层指，之所以选择四川筹建分公司，主要是由于当地人口、经济表现及城市集中。当前友邦中国共有300万顾客，中产渗透率仅为约2％，预计公司将短期内集中成都，并在开业至少一年后扩展到其他城市，预计而友邦保险每年将进入2个新省，每个新分支机构将在6个月的时间里运作。

报告又指，美国30年期美国国债收益率相对于3月的谷底已上升67个基点，比上半年末高27个基点，表明上半年负内在价值假设有所逆转，加上泰国和马来西亚政策改善，同时友邦中国释放数百万美元剩余资金，预计下半年度内在价值会有增长，稳定利率环境也支持估值 。

该行将友邦保险(01299)目标价从105元调升2.8%至108元，维持“买入”评级。