高盛：万洲国际(00288) 业务稳定 重申“买入”评级

高盛发表报告称，预计万洲国际(00288) 业务稳定，每股盈利年复合增长约10%，自由现金流回报约10%，值得超过10倍的估值。该行上调万洲2017-2019年每股盈利预测4-5%，目标价上调8%至8.5元，重申买入评级。

高盛表示，内地猪肉价格过去三个月己下降22%，相信下跌周期会延续至2018年中，对集团的内地业务有利。而美国近期数据显示猪肉制品盈利有改善，包装肉类市场份额上升。

另外，私募股权公司CDH减持万洲至约3%股份，相信将大幅减少市场对进一步减持的忧虑。