港股概念追踪 | 苹果MR头显正式发布！ “空间计算时代”开启(附概念股)

智通财经APP获悉，当地时间6月5日，苹果2023年全球开发者大会(WWDC)“码出新宇宙”正式拉开帷幕，外界期待已久的混合现实(MR)头显首次亮相，据悉，这是苹果(AAPL.US)的第一款头显设备，该款头显设备被命名为“Apple Vision Pro”，采用双芯片设计，并搭载了全新的VisionOS操作系统。售价为3499美元(约24923元人民币)，将于明年初在美国上市，随后在其他国家和地区逐步开售。

据介绍，该设备配备外部摄像头，允许用户在混合现实中与数字内容互动。同时设有“数字表冠(Digital Crown)”，供用户控制在VR或AR中的深度，类似于使用AirPods Max上表冠控制音量。

同时，Vision Pro还是苹果首台3D相机，支持空间照片和空间视频功能， 可拍摄和回顾3D视频，用户只要按一下左上角的按键就能拍照或者录像即可开始记录。用户可以用它来看3D电影。

性能方面，Vision Pro配备了12颗摄像头，搭载两颗芯片，分别为M2芯片以及全新的R1芯片。其中，R1芯片主要负责传输，官方称传输数据12毫秒就可以触达。支持蓝牙配件，可以连接Mac在头显内部使用。采用分体式电源，续航达2小时。

操作方面，Vision Pro没有配备手柄，而是通过语音、眼球追踪以及手势来操作。用户通过注视来浏览应用图标，轻点选择，轻扫滚动，或者发出语音指令。苹果表示，用户不会因为戴上头显而与周围的人隔绝，而是会通过EyeSight来显示用户的眼睛。在适用场景方面，Vision Pro将聚焦游戏、办公、交流等。

分析人士指出，这款设备的推出标志着苹果公司自2015年推出苹果手表以来第一次进入一个新的重大产品类别，其可能会像Mac、iPod、iPhone、iPad那样重新定义一个行业。这款产品堪称苹果公司近10年来最重要的一款新产品。苹果花了七年时间来研发Vision Pro，并且多次推迟发布。

苹果CEO库克表示：“如同Mac将我们带入个人计算时代，iPhone将我们带入移动计算时代，Apple Vision Pro将带我们进入空间计算时代。”国盛证券亦表示，苹果正式发布MR产品Apple Vision Pro，开启空间计算起点。

不过，这个备受期待的发布会似乎并没有打动投资者。在WWDC之前，苹果公司股价刷新历史新高，美股开盘一度涨超2%，然而，当Vision Pro的价格公布后，该股迅速跳水，尾盘一度跌超1%，3499美元的售价显然超出了市场预期，苹果股价周一收跌0.76%。

天风国际分析师郭明錤上周末在社交媒体上指出，若这款装置发布成功，将对3D交互设计与3D电脑图像带来巨大影响，这种影响就好比ChatGPT对AI或者生成式AI(AIGC)的影响。长期而言，苹果AR/MR头戴装置的成功关键因素在于能否与AI/AIGC高度整合。如果苹果在WWDC上宣布推出AI或AIGC服务，将有助于延续当前的AI投资热情。如果苹果对AIGC有更高的硬件规格要求，也可能带动硬件更换需求的增长。

港股方面，5月16日，郭明錤在最新调查与预测中指出，第二代苹果(AAPL.US)AR/MR头戴装备预计在2025年量产，有高低两个版本，预计2025年第二代出货量约为第一代装备2023年的10倍。高伟电子(01415)将是第二代Apple AR/MR设备的CCM(相机模组)供应商之一，预期供应比重70%–80%以上。

中信证券研报认为，整体而言，作为苹果首款头显产品，虽然量产时间低于市场前期预期，但产品在交互、设备协同等方面表现突出，同时在应用端有超预期表现，中长期维度持续看好苹果MR头显的迭代以及相关产业链公司的机会。

国泰君安认为，随着苹果MR的发布及出货量的逐级放大，将直接拉动硬件产业链订单提升，国内供应链公司在相机模组、瞳距调节、金属支撑件等领域具备较强竞争优势。

苹果MR产业链核心标的：立讯精密(整机代工)、长盈精密(结构件)、兆威机电(IPD调节模组)、高伟电子(摄像头模组)、领益智造(功能件/结构件)、华兴源创(Micro-OLED检测设备)等；

其他VR核心标的：歌尔股份(声学/光学/整机代工)、龙迅股份(视频桥接芯片)、韦尔股份(摄像头CIS芯片)、舜宇光学科技(摄像头镜头)、三利谱(Pancake光学模组)、隆利科技(Mini LED背光模组)、紫建电子(电池)等。

相关概念股：

高伟电子(01415)：天风国际分析师郭明錤预测高伟电子将是第二代Apple AR/MR设备的CCM(相机模组)供应商之一，预期供应比重70%–80%以上。

舜宇光学科技(02382)：舜宇掌握小型化封装等领先技术可用于AR模组封装。AR设备的近眼显示部分，舜宇成立专门BU进行AR光波导纳米压印技术的研发。此外，在2019年光博会上，舜宇展示了自研的搭载衍射光波导和Birdbath模组AR设备。

瑞声科技(02018)：3月21日，公司宣布成功研发制造新一代单层彩色光波导镜片，光波导镜片是AR设备上的关键器件。同日，公司还推出了首款AR专用超线性扬声器。