A股午评 | 沪指涨1.89% 地产、大金融股涨幅居前 中药板块领跌

7月25日，中国资产集体大涨！市场出现四大亮点：

1、A股成交放量超千亿，三大指数均涨超1%，沪指重回3200点；

2、北向资金大幅抢筹，净买入超百亿,截至发稿，净买入超135亿；

3、富时中国A50指数暴拉3%；港股也暴涨，恒生指数大涨近3%，恒生科技大涨近5%；

4、金融、地产、白酒等权重全员发力，地产链掀涨停潮。

具体来看，三大利好消息影响市场：

1、重磅会议提及要活跃资本市场，提振投资者信心；适时调整优化房地产政策；

2、离岸人民日内大涨近400点，涨破7.15；

3、隔夜道指连涨11日！纳斯达克金龙中国指数涨超4%，创五个月最大涨幅 。

截至收盘，沪指涨1.89%，深成指涨2.28%，创业板指涨1.88%。

盘面上，权重全员发力，地产链掀涨停潮，中金科股等10余股涨停；“牛市旗手”券商股带领金融板块冲锋，太平洋证券涨停；白酒板块也走高，舍得酒业涨停；汽车产业链集体反弹，整车方向领涨，亚星客车涨停；算力板块延续活跃，5倍大牛鸿博股份2连板。

总体上个股涨多跌少，两市超4000只个股上涨。沪深两市今日成交额6046亿，较上个交易日放量1683亿。

展望后市，光大证券认为，重磅会议释放超预期利好，大盘有望迎来超跌反弹窗口。

1、券商股强势

证券板块震荡走强，太平洋、首创证券双双涨停，东吴证券、国海证券、国盛金控、信达证券、中国银河等大幅冲高。

点评：重磅会议提及“要活跃资本市场、提振投资者信心”，国泰君安指出，看好被低估且更受益于活跃资本市场政策红利的券商板块。

2、地产链掀涨停潮

地产链掀涨停潮，荣盛发展5天4板，金科股份3连板，中南建设、迪马股份、华远地产、天房发展、国统股份、科利达、好太太金牌橱柜等10余股涨停。

点评：重磅会议提出“适应我国房地产市场供求关系发生重大变化的新形势，适时调整优化房地产政策”，机构普遍预计后续或加大力度支持房地产平稳健康发展。

3、白酒股走高

白酒板块大幅走高，舍得酒业涨停，水井坊、山西汾酒、泸州老窖、酒鬼酒、五粮液、今世缘纷纷跟涨。

点评：消息面上，山西汾酒公告，预计上半年净利润67.75亿元左右，同比增长35%左右。

4、汽车链活跃

汽车产业链集体反弹，整车方向领涨，亚星客车、铃汽车等涨停，长安汽车、中通客车、中国重汽、长城汽车、安凯客车等跟涨。

点评：消息面上，乘联会秘书长崔东树发文称，1-6月中国汽车实现出口234万台，出口增速73%的持续强增长，表现超强，相对于国内汽车销量的逐步复苏，出口市场的表现仍是超强的。

机构观点

展望后市，光大证券认为，重磅会议释放超预期利好，大盘有望迎来超跌反弹窗口。

平安证券：短期关注超跌反弹与业绩及政策博弈的结构性机会

平安证券7月24日研报指出，当期市场表现相对平淡，交易主线轮动较快，震荡格局持续；但缩量调整后市场整体估值处历史低位，对市场不必过于悲观，结构性机会在增加。短期建议关注超跌反弹与业绩及政策博弈的结构性机会（新能源、消费、地产产业链等），能源化工/有色金属板块行情在政策影响下有望延续，同时年内仍继续看好数字经济的算力赛道和“中特估”的高股息分红的趋势性方向不变。

光大证券：重磅会议释放超预期利好 大盘有望迎来超跌反弹窗口

光大证券研报指出，虽然指数走势疲弱，但市场底部特征愈加凸显，一是，近期两市成交与换手率明显下行，预示着做空动能日渐衰竭；二是万得全A风险溢价快速上行，目前已高于三年均值的一倍标准差，说明市场预期比较悲观，甚至已经过于悲观。 更重要的是，重磅会议释放超预期利好，大盘有望迎来超跌反弹窗口。短期适当乐观，积极把握政策性主题机会。

开源证券：白酒板块基本面稳健 酒企呈现较好经营韧性

开源证券研报指出，二季度在消费力稳步修复的背景下，行业整体呈现温和复苏趋势，白酒板块基本面稳健，酒企呈现较好经营韧性，一方面按进度稳步推进回款节奏，保障二季度业绩和市场份额，预计酒企中期报表业绩确定性较强；另一方面酒企积极推动政策落地，加大消费者投入，帮助渠道和终端持续消化库存。下半年随着中秋国庆旺季来临，白酒消费有望迎来较好回补，保障酒企全年业绩。

本文来自“腾讯自选股”，智通财经编辑：王秋佳。