券商晨会精华 | 华为产品持续迭代 关注供应链受益机会

昨日大盘全天震荡反弹，三大指数均小幅上涨。截至收盘，沪指涨0.32%，深成指涨0.15%，创业板指涨0.26%。北向资金昨日全天净卖出30.58亿元。隔夜美股三大指数收盘涨跌不一，道指涨0.04%，纳指跌0.25%，标普500指数跌0.01%。

在今日的券商晨会上，银河证券认为，华为产品持续迭代，关注供应链受益机会；中信证券指出，油气设备乘周期东风，北美电压裂大有可为；中泰证券认为，多项政策推出，地产估值有望修复。

银河证券：华为产品持续迭代 关注供应链受益机会

银河证券认为，消费电子产业链个股走势将与过去智能手机黄金十年的长牛不同，本轮消费电子行情核心是华为手机的强势回归和超预期销量所产生的“蝴蝶效应”，叠加消费电子产业个股过去两年持续下跌，在2023年第四季度迎来行业拐点，去库存效果显著，同时预期整体销量在明年将会迎来同比回暖。

展望后续，华为产业链所带来的“鲶鱼效应”将打破消费电子产业链特别是华为供应链过去的悲观预期，华为销量的持续超预期，叠加行业旺季，整个消费电子景气度迎来触底反弹。推动部分产业链公司在三四季度业绩环比显著改善，而明年华为出货预期提升至7000万台，将成为华为产业链相关公司业绩的进一步增长，成为后续行情的主要驱动力。

中信证券：油气设备乘周期东风 北美电压裂大有可为

中信证券指出，北美市场作为全球非常规油气压裂开采高地，2020年以来的油价景气上行周期中，压裂服务已率先复苏并展现突出阿尔法，我们认为设备景气有望紧随其后，叠加北美压裂设备的峰值更新周期到来，弹性有望更强。此外，电驱压裂新技术已成燎原之势，中美正实现技术升级共振。在油价景气周期与能源安全政策驱动下，国内、俄罗斯、中东等亦孕育新的机遇。我们看好此轮油气产业链投资机会。

中泰证券：多项政策推出 地产估值有望修复

中泰证券认为，整个9月及十一黄金周假期的楼市销售未重现“金九银十”的热度，企业拿地意愿也保持在低位。上周，一些地区也相继采推出取消限购、购房优惠政策等措施来呵护楼市。纵观过往，房地产行业政策宽松期往往板块会有相对收益，在这个时间段里地产股的估值有望得到持续修复。

本文转载自“财联社”，智通财经编辑：徐文强。