花旗：维持高鑫零售(06808)“买入”评级 目标价升至3.15港元

智通财经APP获悉，花旗发布研究报告称，维持高鑫零售(06808)“买入”评级，将2024/25财年核心净利润预测下调48%/27%，同时将销售预测下调11%/13%，目标价由3.06港元上调至3.15港元。

报告中称，公司经历动荡的行业变化带来的阵痛和实质性影响，包括社区团购(CGB)平台的上升及下跌周期、与疫情相关的管控及放宽周期等。与其他零售业态相比，食品零售的利润率相对较低，意味着集团的利润率和盈利波幅应该比其他内地上市零售商更大。鉴于防控优化后食品零售业格局整合及明朗化，销售前景趋稳定，该行预计集团盈利将在2024-25财年恢复轨迹，最差时候已在2023财年过去。