东方汇理私银：SpaceX上市对资金流向影响有限 第三季仍以AI硬件主题为主

智通财经APP获悉，SpaceX即将上市，市场关注对环球资金流向的影响，东方汇理私人银行市场投资策略师赵颕妍接受专访时指，SpaceX上市对资金流向的整体影响有限，因资金倾向于本土之间轮换，亚洲亦有相关行业可受惠，例如AI硬件及基建公司，料仍有上行空间。

然而，考虑到除SpaceX，下半年亦有两只大型IPO登陆美股，她指，短期或令资金流由环球主要股市转投美股，外资于今年接下来时间加仓港股有难度。

不过，她未对港股悲观，认为有三大主因支持港股。

1)机构投资者今年仍然继续低配香港，相信长仓基金不会因为SpaceX IPO而抽走资金，反而倾向在板块之间轮换。

2)接下来港股有望迎来两只从事存储芯片的A股IPO，市场对AI基建、存储芯片的需求大，而亚洲科技硬件的供应链强劲，若这些潜在IPO的估值吸引，或调动资金回流到亚洲及中国。

3)内地房地产下行缓和，有利消费，若中央出台有力的消费刺激措施，将改善整个投资的环境。

对于第三季，赵颕妍称，仍以AI硬件主题为主，但由于市场较为波动，建议同时配置高息及能源股。她又指，IT及平台股具长线投资机会，但由于须投资AI烧钱，回报需时等待，要留意AI投放后的成绩及业绩表现，若下半年有分拆上市进行，资金目光或重新转回至该板块。