概念追踪 | 碳酸锂回50万元/吨大关 机构：预计短期价格将持续上涨(附概念股)

智通财经APP获悉，时隔5个月，碳酸锂价格重回50万元/吨大关！据媒体记者了解，多家第三方平台的碳酸锂本周市场统计均价已突破49.5万元/吨，直逼50万元/吨大关。而在现货市场上，碳酸锂散单成交价已突破50万元/吨，最高已达到52万元/吨。目前，上下游点对点的碳酸锂长协定价也超过49.3万元/吨。多家机构表示，近几年，下游锂电池厂商的扩张速度快于上游的锂供应增量，这导致锂供应在短、中期内继续处于较为紧张的局面，锂供需平衡还需要一定的时间。相关概念股：天齐锂业(002466.SZ)、赣锋锂业(002460.SZ)、龙蟠科技(603906.SH)、国轩高科(002074.SZ)。

8月30日，财政部发布2022年上半年中国财政政策执行情况报告。阶段性减征部分乘用车购置税，对购置日期在2022年6月1日至2022年12月31日期间内且单车价格(不含增值税)不超过30万元的2.0升及以下排量乘用车，减半征收车辆购置税，提振汽车消费。这一政策共减税600亿元。支持新能源汽车产业有序发展，落实新能源汽车购置补贴政策，综合新能源汽车产业发展规划、市场销售趋势以及企业平稳过渡等因素，平缓补贴退坡力度，明确2022年新能源汽车购置补贴政策期限为2022年12月31日。上半年，全国新能源汽车保有量突破1000万辆，同比增加27.8%;产销量突破260万辆，同比增长1.2倍。

此前，国务院常务会议召开，决定延续实施新能源汽车免征购置税至2023年底，继续予以免征车船税和消费税、路权、牌照等支持，这是国内第三次延长免征新能源车购置税政策，预计新增免税1000亿元。平安证券表示，新能源汽车税收优惠政策延续有利于推动新能源汽车市场持续高热度，随着相关补贴政策的落地，上半年我国新能源车和产业链上的锂电材料产销量保持高增速。上游锂资源供应紧张叠加下游需求高增，再次推高碳酸锂价格。

市场供应方面，据中银国际研报显示，随着四川地区限电的结束，锂盐厂家已从8月30日左右陆续复产，而这一轮限电预计影响四川地区碳酸锂产量约3240吨、氢氧化锂产量约5040吨。此外，青海地区受疫情影响，部分地域采取封控管理，物流受限，影响出货进度，导致市场流通资源供给缩减。需求方面，随着“金九银十”旺季的到来，下游备货需求增加，接货能力提升，同时考虑到新建项目的投产进度不及预期，下半年锂供应紧张趋势难以改变，预计短期碳酸锂价格将继续维持上涨态势。

兴业证券指出，2020年8月以来，供给相对刚性背景下动力电池需求快速放量推动锂盐价格持续飙涨。最新电碳价格再度回到50万元高位水平，与上轮行情高点相比，已翻倍有余。虽然旺季来临带动锂价继续探涨，但市场投资者畏高情绪愈发蔓延，普遍担忧锂价可持续性，近期锂矿标的不涨反跌。借古鉴今，锂价高位可持续性超预期有望驱动板块估值修复。由于锂价处于历史高位，市场对估值和利润要求都较为苛刻，因此建议把握当下，重点关注利润兑现度高的标的。

相关概念股：

天齐锂业(002466.SZ)：锂矿龙头，持股国外矿业SQM公司23.75%的股权，SQM公司名下矿山2022年或达到18万吨碳酸锂、3万吨氢氧化锂产能。此外，泰利森精矿2021年建成产能162万吨/年，天齐锂业持有其26.01%的权益。

赣锋锂业(002460.SZ)：锂矿龙头，7月11日晚，赣锋锂业公告称，旗下全资子公司拟收购Lithea公司不超过100%股份，收购总对价不超过9.62亿美元(约合64亿元人民币)。Lithea公司主要从事锂矿业权的收购、勘探及开发，旗下的主要资产PPG项目是位于阿根廷萨尔塔省的锂盐湖项目，包括Pozuelos和PastosGrandes两块锂盐湖资产。

龙蟠科技(603906.SH)：拟与唐山鑫丰锂业等就年产3万吨碳酸锂项目开展合作。

国轩高科(002074.SZ)：公司目前在宜春碳酸锂产能逐步爬坡，2022年碳酸锂预计产出8000吨左右，2023年预计将实现产出2.5万吨左右，2025年预计实现碳酸锂满产产能12万吨。