券商晨会精华 | 数字经济正处爆发前夜 关注算力基建、信创等赛道

昨日大盘全天低开后震荡调整，创业板指领跌。截至收盘，沪指跌0.28%，深成指跌0.73%，创业板指跌0.79%。北向资金全天净卖出19.19亿元。隔夜美股三大指数集体收涨。

在今日的券商晨会上，中信证券认为，关注数字基建、信创软件等赛道；安信证券认为，数字经济正处于产业浪潮大爆发的前夜；国泰君安认为，阶段性逆风，更加关注确定性。

中信证券：从《数字中国建设整体布局规划》看科技产业投资机遇

中信证券指出，中共中央、国务院印发了《数字中国建设整体布局规划》(以下简称《规划》)。《规划》从数字基础设施、数据要素、平台经济、数字技术等方面为我国数字经济发展提供远期目标。从全球科技市场来看，以ChatGPT为代表的人工智能等新技术在全球范围内持续超预期，而国内科技板块随着我国经济的持续复苏，基本面亦有望逐步改善《规划》的发布体现了数字化、智能化对经济发展的重要性，将为科技产业的投资带来更多的政策支撑。从投资维度，建议重点关注：1)与底层算力、数据要素相关的数字基建板块。2)与数字经济场景密切相关的信创以及基础软硬件板块。3)深度参与数字经济发展以及AI等新技术的互联网平台经济公司等。

安信证券：数字经济正处于产业浪潮大爆发的前夜

安信证券认为，目前数字经济正所处的投资阶段近似于2019年新能源车，正处于产业浪潮大爆发的前夜。如果2023年是宏观经济是未来3年宏观增速的高位，那么从2-3年的投资视角来看，对于数字经济投资节奏的把握非常接近2012-2013年启动的“互联网+”科技成长行情。短期超配行业：地产(链);以计算机(信创、人工智能)、传媒、半导体为代表的数字经济;消费(食饮、智能家居、医美、消费建材);储能、汽车零部件、有色(铜、金)。主题投资：关注中国特色估值体系下的国企央企。

国泰君安：市场阶段性逆风 应更加关注确定性

国泰君安认为，值得注意的是，内部变化趋缓，外部风险加大，宏观不确定性上升，市场将面临阶段性的逆风。当贴现率变化不那么稳定，确定性成为股票策略重点，关注周期品涨价和国产装备替代。但是年度股票策略观点依然乐观，N型走势“牛回头”，下一次系统性买入机会的信号或来自于债券利率对经济恢复和通胀周期的确认，以及超额储蓄真正意义上的释放。

本文转载自“财联社”;智通财经编辑：谢青海。