花旗：维持中铝(02600)“买入”评级 目标价10元

智通财经APP获悉，花旗报告称，中铝(02600)公布，向转让方包括华融瑞通、中国人寿(02628) 、招平投资、太保寿险及中国信达(01359)等，收购中铝山东30.78%、中州铝业36.9%、包头铝业25.67%及中铝矿业81.14%股权，总代价127.04亿元人民币，将透过配发21.2亿股A股支付。交易完成后，公司将持有上述公司各100%股权。

该行称，此次交易每股作价6元人民币，较A股停牌前60天平均收市价折让2%，但较中铝H股目前股价溢价37%。交易将摊薄集团2018年每股盈利8%，意味2018年市账率1.79倍，A股及H股现价分别为2018年市账率的2.41倍及1.3倍。该行认为此次交易对H股影响较为正面，继续首选中铝H股，维持“买入”评级，目标价10元。