A股晚间热点 | 豪掷百亿美元！存储巨头大动作

1、国家主席习近平会见德国总理默茨

重要程度：★★★★★

2月25日下午，国家主席习近平在北京钓鱼台国宾馆会见来华进行正式访问的德国总理默茨。习近平对下一步中德关系发展提出三点意见。一是要做相互支持的可靠伙伴。二是要做开放互利的创新伙伴。三是要做相知相亲的人文伙伴。

两国领导人就乌克兰危机交换意见。习近平阐述中方原则立场，指出关键是坚持通过对话谈判寻求解决方案。要确保各方平等参与，筑牢和平基础;确保照顾各方合理关切，增强和平意愿;确保实现共同安全，构建持久和平架构。双方发表《中华人民共和国和德意志联邦共和国联合新闻声明》。

2、SK海力士拟在韩国投资150亿美元 以扩建芯片产能

重要程度：★★★★

当地时间周三，韩国存储芯片巨头SK海力士表示，计划到2030年前在韩国龙仁市投资21.6万亿韩元(约150.7亿美元)，新建芯片生产线，以满足日益增长的半导体需求。在全球存储芯片需求激增的推动下，自2025年初以来，SK海力士股价上涨了六倍，竞争对手三星电子股价也接近翻四倍。

3、三大因素驱动!在岸、离岸人民币对美元双双升破6.87，受益方向曝光

重要程度：★★★

在岸、离岸人民币对美元一度双双升破6.87，东方金诚分析师表示，节后人民币对美元较快升值，背后或有三方面原因：2025年11月以来中美经贸关系回稳，我国整体外部环境改善，是这段时间人民币走强的一个重要背景。美元偏弱带动包括人民币在内的非美货币普遍出现一个升值过程。近期人民币对美元持续升值后，此前出口高增累积的结汇需求在加速释放。

华泰证券指出，人民币升值对权益结构共有三条影响路径，分别是配置效应、汇兑效应和相对基本面效应。

配置效应方面，人民币升值带来外资流入，外资定价权较高的食品饮料、家电、家居、装修建材等行业及港股通常上行。

汇兑效应方面，对美元债占比排名较高的航空机场、工业金属及能源金属板块，当人民币升值时这些板块股价会有短期提振。

相对基本面效应方面，人民币升值往往对应内需强于外需的时段，国内营收占比较高的食饮、传媒、计算机、装修建材等受益。

4、锂市突变!全球第四大生产国暂停出口，影响有多大

重要程度：★★★

公开信息显示，津巴布韦矿业部2月25日宣布立即暂停所有原矿及锂精矿出口(含在途货物)，旨在加强矿产监管与问责。未来仅持有效采矿权及获批选矿厂的企业具备出口资格，禁止代理及第三方贸易商出口。企业申请时需提交省级矿业办关于选矿能力及合规的建议信，并申报矿物成分。违规者(如续用过期待办)将吊销出口许可乃至采矿权。

美国地质调查局最新报告显示，预计2025年津巴布韦锂矿产量为2.8万吨(按锂含量计)，仅次于阿根廷、中国、智利。记者从有关上市公司获悉，公司正在申请出口许可，后续或逐步恢复出口。矿端仍在正常生产，从津巴布韦的发货预计延迟。有锂矿资深研究人士表示，该事件或加剧短期内的供给短缺。

5、美将继续推进对中国履行中美第一阶段经贸协议情况301调查，商务部回应

重要程度：★★★

商务部新闻发言人就美国贸易代表格里尔针对中国履行中美第一阶段经贸协议情况301调查相关言论答记者问，问：近日，美国贸易代表格里尔表示，将继续推进对中国履行中美第一阶段经贸协议情况301调查，并可能采取关税措施。中方对此有何评论?

商务部表示，中方希望美方客观、理性看待第一阶段协议的实施问题，不要“甩锅推责”，更不要借机“生事”“挑事”。中方愿与美方一道，以两国元首重要共识为指引，用好中美经贸磋商机制，着眼未来，聚焦落实双方现有经贸共识成果，积极挖掘双方利益契合点，共同“向前看”。如果美方执意推进相关调查，甚至以调查为由出台关税等限制性措施，中方将采取一切必要措施，坚决捍卫自身合法权益。

6、英国政府扩大对俄制裁名单中包含中国实体 外交部回应

重要程度：★★★

2月25日，外交部发言人毛宁主持例行记者会。有外媒记者提问，英国政府扩大了对俄制裁名单，新增约250名个人和实体，其中包括来自中国的实体。中方对此有何评论?

毛宁表示，中方一贯反对没有国际法依据、未经联合国安理会授权的单边制裁，对英方有关做法强烈不满。毛宁指出，在乌克兰危机问题上，中方一直致力于劝和促谈，严格管控军民两用物项出口，“中俄的正常交往合作不应当受到干扰和影响，中方将采取必要措施，坚决维护自身的正当合法权益。”

7、突破90亿!2026中国电影票房暂列全球第一

重要程度：★★★

据网络平台数据，2026年年度电影总票房(含预售)突破90亿，暂列全球单一市场票房第一。2026年春节档已正式收官，据国家电影局统计，2026年春节档票房为57.52亿元，平均票价同比降低6%，观影人次为1.2亿，观影总场次达435万场，刷新中国影史春节档总场次纪录。

分析认为，虽然春节档收官，但“后春节档”效应仍将持续，《飞驰人生3》、《镖人：风起大漠》、《熊出没･年年有熊》、《惊蛰无声》等高满意度影片后续票房空间依旧乐观，口碑发酵将推动市场继续放量增长。

8、港股IPO市场爆火 业内人士：港股IPO融资规模爆发式增长

重要程度：★★★

2026年开年以来，港股IPO市场呈现火热态势。数据显示，截至2月25日，今年已有24家企业完成港股IPO，同比增长166.67%，融资额合计892.26亿港元，同比增长1013.59%。其中，壁仞科技、智谱等AI企业相继完成上市，单笔募资均超50亿港元，首日涨幅更是全线突破50%，成为开年IPO阵营中的吸睛力量。

信达证券认为，融资规模爆发式的增长，本质上是国际资本在用实际行动为中国的高端制造、新兴产业投下了信任票。从这些企业的结构来看，大多是新兴产业、高端制造业，这也印证了我国产业结构转型升级取得了突出的成效。

9、英伟达业绩即将来袭 “AI算力牛市叙事”能否击溃“AI泡沫”?

重要程度：★★★

随着有“地球最重要股票”称号的“AI芯片霸主”英伟达(NVDA.US)将在美东时间周三美股收盘后(北京时间周四晨间)公布季度业绩，一场关于AI算力投资主题的“压力测试”也随之到来。

华尔街分析师们预计英伟达管理层将预测2027财年第一季度营收将再增长64.4%至724.6亿美元。值得注意的是，该芯片巨头在过去13个季度的业绩数据均超出分析师营收预期，但超预期的幅度已收窄，主要因随着英伟达市值触及史无前例的5万亿美元大关且经历3年多大幅上涨，分析师对于英伟达的增长预期愈发苛刻。

自选哥梳理市场关注的投资机会发现，储能等受关注。

1、储能赛道突传两大重磅!行业迎重大突破，新一轮高增长启动?

储能板块迎来两大重磅驱动，据报道，科技巨头谷歌最新宣布，将在明尼苏达州的大型数据中心园区采用创新的“铁空气电池”储能技术，此举被视为电池产业的技术分水岭。另外，有券商表示，欧洲、澳洲等地正在迎来新一轮高增长。

东吴证券表示，国家层面容量补偿电价出台，后续各个省将出台细则和清单，大储需求旺盛，2026年预计会有超过60%的增长，美国大美丽法案后2025年抢装超预期，叠加数据中心储能2025年四季度开始爆发，2026年有望超预期，欧洲、中东等新兴市场大储需求爆发，持续高增长;欧洲户储去库完成，出货恢复，工商储需求开始爆发，新兴市场持续增长。

除此之外，以下板块也值得关注：

2、量子科技|广州将出台量子科技等赛道支持政策。

3、大模型|阿里发布三款中型千问3.5新模型，每百万Token低至0.2元

4、机器人|今年正月初一到初七机器人租赁订单环比增长近70%。

5、汽车|福建、河南等多地发布2026年汽车以旧换新补贴细则。

偏正面公告方面，自选哥提示关注中芯国际拟购中芯北方49%股权等;偏负面公告方面，注意*ST岩石可能被终止上市等。

偏正面公告

1、中芯国际：拟发行股份购买中芯北方49%的股权

2、*ST松发：签订3艘超大型原油运输船建造合同，金额约3-4亿美元

3、温氏股份：拟以8-12亿元回购公司股份 用于员工持股计划或股权激励

4、华电科工：中标8.27亿元内蒙古钢结构间冷塔EPC工程项目

5、ST华扬：控股股东湘江新区增持1%股份完毕

偏负面公告

1、*ST岩石：股票存在可能被终止上市的风险

2、ST新华锦：公司及实际控制人因涉嫌信息披露违法违规被中国证监会立案

3、桃李面包：控股股东吴志刚及一致行动人肖蜀岩拟合计减持不超3.00%股份

4、晨丰科技：股东宏沃完成减持3%股份

5、四川黄金：股东北京金阳拟减持不超2.12%股份

本文转载自“腾讯自选股”，智通财经编辑：李佛。