小摩：上调药明康德(02359)目标价至150港元 维持“增持”评级

智通财经APP获悉，摩根大通发布研报称，基于药明康德(02359)的指引，上调公司2026至28财年的销售预测4%至5%，调升其毛利率预测3个百分点，又上调其盈测10%至11%，将目标价由142港元升至150港元，续予“增持”评级及列作行业首选股。

药明康德管理层对今年收入指引介乎513亿至530亿元人民币，当中已计入外汇因素，管理层透露，以固定汇率计算的潜在增长率或约达22%至26%。持续经营业务的在手订单同比增长28.8%至580亿元人民币，以固定汇率计则增长约34%。摩通提到，药明康德为满足强劲需求，管理层指引今年资本开支介乎65亿至75亿元人民币，同比增加10亿至20亿元人民币。