北水动向|北水成交净卖出19.74亿 内资抛售芯片及PCB概念 全天加仓优必选(09880)近4亿港元

智通财经APP获悉，7月2日港股市场，北水成交净卖出19.74亿港元。其中港股通(沪)成交净买入22.77亿港元，港股通(深)成交净卖出42.51亿港元。

北水净买入最多的个股是优必选(09880)、智谱(02513)、阿里巴巴-W(09988)。北水净卖出最多的个股是华虹宏力(01347)、建滔积层板(01888)、建滔集团(00148)。

港股通(沪)活跃成交股

港股通(深)活跃成交股

优必选(09880)获净买入3.96亿港元。摩根大通发布研报称，优必选日前举行全球发布会，并指出今年将成为人形机械人与具身智能从早期能力建设走向规模化及商业化的元年。公司将其超仿生人形机械人今年的出货量预测由此前的7,000至8,000台大幅增加至约2万台。据悉，截至6月30日，U1系列已获得1.34万张订单，公司目标9月16日起交付，并预计于明年海外扩展。

智谱(02513)获净买入3.37亿港元。智谱近日发布开源权重模型GLM-5.2。多位研究人员认为，GLM-5.2在部分漏洞挖掘和网络安全测试场景中的表现，已经能够与Anthropic旗下先进模型Mythos相媲美，显示出中国AI模型在专业能力领域正快速缩小与美国头部模型的差距。

阿里巴巴-W(09988)获净买入3.01亿港元。据报道，阿里巴巴计划以 QoderWork 为基础，整合“悟空”与“MuleRun”的能力，打造一款面向企业生产力场景的全新 AI 产品。新品将由陈宇森负责。阿里回应称，QoderWork、悟空、MuleRun 的现有产品服务未来将无缝升级，所有用户权益不会受到影响。

长飞光纤光缆(06869)获净买入1.77亿港元。6月30日下午，长飞光纤举行了2025年度股东会。执行董事兼总裁庄丹在会上表示，预计未来三到五年，AI相关的算力基础设施仍将保持高投入。本轮光纤短缺的具体持续时间，要看供需双方平衡的结果。“在市场竞争过程中，你永远只能做你自己能够控制的事儿，对公司而言就是练好内功，在AI强需求的情况下保持更大份额。”

中芯国际(00981)、华虹宏力(01347)分别遭净卖出6.04亿、17.19亿港元。Meta正在制定一项全新的云业务计划，旨在向外部客户出售计算资源。该消息让市场认为，算力开始过剩，大厂的资本开支可能会下降。但有机构认为，Meta一事并不意味着放弃基础模型研发或投资放缓。北美四大CSP中，仅有Meta未有成型云服务，无法对算力根据自己与市场需求进行合理调配。

建滔积层板(01888)、建滔集团(00148)分别早遭净卖出14.13亿、7.58亿港元。据报道，三星电子和SK海力士正就下半年交货价格与上游基板厂商展开谈判。此外，花旗认为，市场对AI基础设施过度建设的忧虑，或提供良好买入机会。该行认为建滔积层板、建滔集团于2026至2027年仍有充裕的盈利上调空间，受惠于2026年底前进一步扩展AI布料产能，以及覆铜面板产品有望于2027年中获得英伟达认证。

此外，兆易创新(03986)获净买入9292万港元，而腾讯(00700)遭净卖出5.03亿港元。