大摩：上调李氏大药厂（00950）目标价至8港元，评级升至“增持”

智通财经APP获悉，大摩将李氏大药厂（00950）目标价由5港元上调至8港元，评级升至“增持”。

大摩发布报告称，李氏大药厂在研产品线丰富，将推动2021年及以后的业绩增长，加上日前宣布考虑分拆眼科药品开发业务COPFL上市，有望释放价值，将其评级由“与大市同步”升至“增持”。

大摩指出，虽然公共卫生事件仍然在持续，但李氏大药厂管理层对即将发布的产品充满信心，相信公共卫生事件带来的影响可控，随着内地医院恢复提供日常医疗服务，Livaracine及Slounase等外科用产品销售出现回升，加上另一产品Remodulin或在今年末被纳入国家医保名册，预期是主要催化因素。

大摩预期未来12个月李氏大药厂可能有超过10种药物获批，而且更多的药物已进入关键性试验，因此调升评级，将2021至2022年盈利预测提高4%至5%，并基于现金流贴现法，将目标价由5港元上调至8港元，以反映2021年约19.5倍市盈率。