高盛：维持招商局港口(00144)“买入”评级 目标价降至19.2港元

智通财经APP获悉，高盛发布研究报告称，维持招商局港口(00144)“买入”评级，为内地港口首选股，但下调2022-24年核心盈利预测1%-4%，因估值基准年份改变，目标价由19.5港元降至19.2港元。

该行表示，公司上半年业绩符合该行预期，管理层对下半年前景审慎乐观，为反映第2季运载量损失，下调2022年全年增长指引。高盛则预测今年运载量同比升5%;2023年升4%;并预计2022年下半年运费会取得同比高单位数增长，整体而言，全年核心盈利同比升12%。

此外，公司股价于过去4-5个月一直横行，但中期业绩及最新港口吞吐量数字趋势，尚未表明潜在运载量及盈利下降。由于估值吸引，该行预测2022/23年股息率为8.2%/8.5%。