德银：升中信银行(00998)评级至“买入” 予目标价6.47元

智通财经APP获悉，德银发表研究报告，提到中信银行(00998)第二季税后净利润取得136亿元人民币，同比升7.4%，将其投资评级由原来的“持有”调高至“买入”，目标价上调21%由5.35元至6.47元。

该行解释，上调评级的主要原因是信行的资产负债表去风险工作已接近完成；转型至零售银行获得成果；是市场流动性放松的受惠者；及其股息率达到6.4%的近五年高位，估值却是近五年来低位。此外，今年第二季拨备前营业利润及纯利增长都有所加快，股本回报率表现复苏，好过市场预期。

德银将信行2018及2019年的纯利预测分别调升2%及6%，以反映其毛利率表现更好，以及强劲的增长前景。

截至8月28日11:02，中信银行涨1.01%，报5.02港元。

行情来源：老虎证券