中移动(00941)数据较乐观 券商维持目标价不变

截至9月底的今年前三个季度，中移动(00941)股东应占利润为881亿元人民币，同比增长3.16%，券商普遍维持投资评级及目标价不变。

摩根士丹利指出，中移动逐渐取消跨省漫游收费，降低服务收入，但中期业绩强劲，为集团提供缓冲，认为市场对业绩预测不会有重大改变，维持“增持”评级，目标价105元。

瑞信维持中移动“跑赢大市”评级，目标价123.5元，并认为中移动成功将其4G数据流量化为收入增长，另外由于基数效应，预计其本季度服务收入将有较大增长。

美银美林维持“买入”评级，目标价120元，预期中移动本季度会加强推广宣传，或将导致竞争变得激烈，并预计其资本开支对收入比例会在未来几年回落至两成，对现金流及估值有利。

汇丰证券则提到，中移动管理层对重新考虑43%派息比率的态度更为开放，但认为即使今年业绩理想，仍不足以改变有关政策，维持“持有”评级及目标价104元不变。